ETF 기초! 쉽게 알아보기

저평가된 주식에 투자해서 수익을 불리고 싶지만 

전문가가 아니다 보니 이런 주식을 찾아내기는 어렵습니다.

이런 개인 투자자들, 주린이들, 개미들에게는 묶음 상품의 지수를 따라가는

ETF가 상대적으로 안전하고 쉽습니다.

 

ETF 쉽게 알아보기

 

ETF(상장 지수 펀드)에 대한 개념과 투자방법에 대해 확인하시고 

각자의 투자 성향에 맞는 ETF에 투자해 수익을 얻으실 추천드립니다.

 

 

ETF는 코스피, S&P, 나스닥 같은 시장 지수의 수익률을 그대로 반영한 펀드를

하나의 주식처럼 만들어 주식처럼 쉽게 거래하도록 만든 상품입니다.

그래서 ETF는 펀드의 장점과 주식의 장점을 모두 가지는 특징이 있습니다.

또한 ETF는 장기투자, 분산투자, 간접투자, 저비용투자가 가능합니다.

ETF란?

ETF는 사람의 개입 없이 기준이 되는 지수를 따라가도록 하는 방식입니다.

 

주식종목 중 KODEX(코덱스), TIGER(타이거), KBSTART(케이비스타), KINDEX(킨덱스)가 ETF입니다.

코덱스200 월봉챠트

ETF는 주식처럼 주식 시장에서 거래가 되고 있지만

내용은 펀드여서 자산운용사에서 만듭니다.

 

우리나라의 ETF는 다음과 같습니다.

자산 운영사	ETF
삼성자산운용	KODEX
미래에셋자산운용	TIGER
KB 자산운용	KBSTART
한국투신운용	KINDEX
한화자산운용	ARIRANG
키움투자자산운용	KOSEF
NH아문디자산운용	HANARO

TIGER200 월봉챠트

 

미국의 자산 운용사와 ETF는 다음과 같습니다.

자산 운영사	ETF
BLACKROCK 자산운용	iShares
Vanguard 자산운용	Vanguard(뱅가드)
State Street 자산운용	SPDR
Invesco자산운용	Invesco
Proshares 자산운용	ProShares

 

미국에 S&P 500 지수, 나스닥 100, 다우산업지수로 대표적인 3개의 지수가 있습니다.

S&P 500 지수는 미국의 신용평가사 S&P가 선정한 500개 종목의 주식을 기준으로 한 지수입니다.

나스닥 100 은 나스닥에 상장된 기업 중 100개의 우량 기업을 모아 만든 주가지수입니다.

다우산업지수는 뉴욕 증권시장에 상장된 우량 기업 주식 30개의 종목을 모아 만든 시장 평균 가격입니다.

 

이 3가지 지수를 따라가는 대표적인 미국 3대 ETF가 SPY(스파이),  QQQ(큐큐큐)와 DIA(다이아)입니다.

스파이는 S&P 500 지수를 기준으로,

QQQ는 나스닥 지수를 기준으로,

DIA(다이아)는 다우존스 지수를 기준으로 움직입니다.

 

우리나라 최초의 ETF는 코스피 200 지수를 따라가는 KODEX200(코덱스 200)입니다.

코스피 200을 기준으로 하는 ETF들은 

코덱스 200, 타이거 200, KB스타 200, 하나로 200, 킨텍스 200과 같이

이름 뒤에 200을 붙입니다.

 

ETF 좋은 점

소액 분산투자 

ETF가 여러 주식을 모아 잘게 쪼개 낮은 가격으로 파는 개념이기에

소액으로 여러 주식을 한 번에 살 수 있습니다.

ETF의 1주 가격, 소액으로 다양한 분산 투자를 할 수 있습니다.

 

저렴한 보수 

ETF는 펀드 매니저 전문가가 종목을 선택하고 거래하는 것이 아니고

지수를 따라가는 것이기 때문에 보수가 저렴합니다.

은행이나 증권사에서 가입하는 주식형 펀드는 일반적으로 1~2% 보수인 것에 비해

ETF는 연 0.3 ~ 0.4%  보수로 매우 저렴합니다.

 

빠른 현금화 및 실시간 거래

일반 펀드는 회사와 직접 거래를 하기 때문에 매수/매도하려면 며칠이 소요됩니다.

그러나 ETF는 주식시장에서 거래되기 때문에

실시간 가격을 확인하면서 사고팔 수 있고

2일 후면 모두 현금으로 찾을 수 있는 장점이 있습니다.

 

공개 의무화

투자했던 금융 상품이 어떤 종목을 가지고 있는지 알 수 없는 경우가 많습니다.

그러나 ETF는 어떤 기업 주식이 있는지 또 얼마나 있는지 매일 공개하도록 의무화되어 있습니다.

ETF 홈페이지에 들어가면 그대로 볼 수 있고 

여러 금융 포털 사이트에서 확인하실 수 있습니다.

 

편리한 거래

ETF 자체가 안정적이기 때문에

위험성을 기피하는 연금 계좌나 IRP 계좌에서도

얼마든지 ETF를 매수하실 수 있습니다.

일반계좌, 연금 계좌, IRP 어느 계좌에서든

ETF를 활용한 포트폴리오를 구성해 수익을 얻으실 수 있습니다.

 

ETF의 단점

기준 지수와의 오차

ETF는 기준 지수를 따라갑니다.

그런데 코스피는 10% 올랐는데 내가 가진 코스피 추종 ETF가 8%만 오른다거나

원유 ETF가 떨어졌다가 제자리로 돌아왔어도 

내 원유 ETF가격은 떨어진 상태에서 올라오지 못하는 경우가 발생할 수 있습니다.

 

이 원인은 여러 변수들로 인해 오차가 생기기 때문에

지수와 완전히 동일하지 못한 한계가 있습니다.

 

상장폐지 가능성

ETF도 주식처럼 요건을 갖추지 못하면 상장폐지가 될 수 있습니다.

 

오차가 너무 크거나

시장 규모 축소로 인해 대표성을 상실했거나

투자자들의 거래량이 너무 낮은 이유로 

해마다 몇 개씩 상장폐지가 되고 있습니다.

 

ETF의 종류

ETF의 종류는 매우 다양합니다.

ETF 그룹	ETF 예시
시장 ETF	우리나라:  코스피 ETF, 코스닥  ETF 미국 : S&P500 ETF, 나스닥 ETF, 다우존스 ETF
섹터(업종) ETF	반도체 ETF, 자동차 ETF, 건설  ETF, 은행 ETF
스타일 ETF	대형주 ETF, 가치주 ETF, 고배당 ETF, 경기소비재 ETF
채권 ETF	국채 ETF, 단기채권 ETF, 회사채 ETF
원자재 ETF	금 ETF, 원유 ETF, 구리  ETF
테마 ETF	2차전지 ETF, 메타버스 ETF,현대그룹 ETF
파생형 ETF	레버리지 ETF, 인버스 ETF

각자의 투자성향을 고려해서 ETF를 선택해 투자하시길 추천드립니다.

 

 

시장 ETF

시장 전체를 그대로 ETF로 만들었기 때문에

특정 나라의 다양한 기업은 잘 모르지만

그 나라의 시장이 상승할 것으로 기대하면 시장 ETF에 투자하는 것입니다.

섹터(업종) ETF

비슷한 업종에 있는 기업을 묶어 놓은 것이 섹터  ETF입니다.

앞으로 인공지능 산업이 계속 발전할 거 같거나

게임 산업이 계속 발전할 것 같다면 섹터 ETF에 투자하시면 됩니다.

스타일 ETF

투자하려는 스타일에 따라 ETF에 투자하실 수 있습니다.

큰 기업을 선호하신다면 큰 기업들을 모아둔 대형주 ETF,

기업가치에 비해 주가가 낮아 주가 상승을 기대할 만한 기업을 모아둔 가치주 ETF

배당을 많이 주는 기업을 모아둔 배당 ETF

경기를 많이 타는 기업을 모아둔 경기 소비재 ETF

가 있습니다.

 

채권 ETF

채권은 안전 자산으로 수익률이 낮다 보니 정보가 별로 없어 투자가 어렵습니다.

채권투자도 ETF로 하면 쉽게 하실 수 있습니다.

우리나라가 발행한 국채 ETF

만기가 단기인 채권을 모아둔 단기채권 ETF

우량한 기업들이 발행한 채권을 모아둔 회사채 ETF

가 있습니다.

 

원자재 ETF

금, 원유, 은, 구리, 콩, 팔라듐등 원자재 ETF에 투자하실 수 있습니다.

원자재 실물을 사지 않고 쉽게 투자가 가능한 것은 큰 장점입니다.

 

테마 ETF

특정 테마에 관련된 기업들을 모은 것이 테마 ETF입니다.

현대 그룹의 계열사들을 묶어 두면 현대그룹 ETF

배터리 관련 기업들을 묶어 두면 2차 전지 ETF

등의 ETF가 있습니다.

파생형 ETF

파생형 ETF에는 레버리지 ETF와 인버스 ETF가 있습니다.

레버리지는 2배를 말하는데 지수가 1% 오르면 레버리지 ETF는 2%가 오르고,

지수가 2% 하락하면 레버리지 ETF는 4% 내립니다.

위아래로 2배로 뛰는 것을 레버리지 ETF라고 합니다.

인버스 ETF는 지수가 오르면 인버스 ETF 가격은 떨어지고

지수가 내리면 인버스 ETF 가격은 올라갑니다.

 

이런 걸 언제 투자하는지 궁금하시지요?

만약 시장이 하락할 것으로 예상한다면 인버스 ETF에 투자하는 방식입니다.

파생형 ETF는 리스크가 크기 때문에 경험이 충분히 쌓이고 투자하시는 것을 추천드립니다.

 

ETF 투자 기준

 ETF를 선택할 때 좋은 것의 기준이 있으니 확인하시기 바랍니다.

 

항목	선택 기준
순자산	높은것 투자금이 많이 모여 있음
거래량	높은것 즉시 거래가 가능함
수익률	높은것 동일지수라도 수익률높은 ETF
괴리율	낮은것 ETF 주가와 순자산 가치의 차이
추적오차	낮은것 ETF 주가와 지수와의 차이
보수	낮은 것 다른것 동일하다면 낮은 보수

 

순자산 

투자금이 모여있다고 수익률이 높은 것은 아니지만

투자는 심리가 작용하다 보니 많은 사람들이 투자했다는 것은

심리적으로 안정감을 주게 됩니다.

다른 조건이 비슷한 두 개 상품을 비교하고 있다면

순자산이 더 큰 ETF를 선택하시는 것이 좋습니다.

 

거래량

거래량이 많아야 원하는 가격으로 바로 거래가 가능합니다.

팔고 싶은데 사는 사람이 없으면 급매로 내놓아야 하고

사고 싶은데 파는 사람이 없으면 부르는 가격으로 사야 하는 리크스가 있기 때문입니다.

 

수익률

동일한 지수 기준이라도 ETF에 따라 다른 수익률을 냅니다.

비교 사는 두 ETF가 순자산이 크고 높은 거래량이라면

이왕이면 높은 수익률의 ETF가 좋습니다.

 

괴리율 (시장 심리)

NAV (Net Asset Value, 1주의 순자산 가치) = ETF 순자산 / ETF의 주식수 

NAV는 ETF주식 1주가 가지는 순자산 가치를 의미하는데

괴리율 = NAV와 실 주가와 차이

 

아무리 기초 지수를 따라 움직이는  ETF라 할지라도

사람들의 사고파는 심리 때문에 ETF의 가격이 달라질 수 있습니다.

수요가 늘면 가격을 상승하기 때문에

괴리율은 시장에 의해 만들어집니다.

괴리율이 낮은 ETF를 선택하시는 것이 좋습니다.

 

추적오차 (ETF 자체)

추적오차란 ETF가 기준으로 하는 기초지수를 쫓아가지 못하는 정도를 말합니다.

 

코스피지수가 20% 올랐는데 코스피 ETF가 18%만 수익률을 내면 

추적오차가 2% 발생한 것입니다.

 

추적오차를 볼 때는 NAV와 기초지수를 확인합니다.

NAV와 기초지수가 비슷하면 추적오차가 적고,

NAV와 기초지수가 차이가 나면 이 ETF는 추적오차가 큰 것입니다.

 

추적오차가 낮은 ETF를 선택하시는 것이 좋습니다.

보수

운용보수란 ETF를 운용하는 운용사에게 연간 지불해야 하는 비용을 말하는데요.

예를 들어 QQQ는 0.2%,  SPY는 0.09%, DIA는 0.16% 등의 운용보수로 운용됩니다.

다른 것들이 거의 비슷하면 보수가 낮은 것을 선택하는 것이 좋습니다.

 

 

이상으로 ETF에 대한 개념과 ETF 투자의 장점과 단점 및 

좋은 ETF를 고르는 방법에 대해 알아보았습니다.

ETF에는 다양한 방법의 많은 기회가 있기 때문에 

안전한 ETF 투자로 수익을 얻으시는데 도움이 되시길 바랍니다.